الحفاظ على رأس المال هو استراتيجية استثمار تعزز الادخار ، أي الحفاظ على رأس المال وتجنب فقدان القيمة. تتبنى الإستراتيجية نهجًا متحفظًا تجاه الاستثمار بشكل خاص في أدوات قصيرة الأجل "آمنة" مثل حسابات التوفير. حساب التوفير هو حساب نموذجي في بنك أو اتحاد ائتماني يسمح للفرد بإيداع الأموال أو تأمينها أو سحبها عندما تنشأ الحاجة. عادةً ما يدفع حساب التوفير بعض الفوائد على الودائع ، على الرغم من أن السعر منخفض جدًا. ، الحسابات الجارية المؤمنة من قبل مؤسسة تأمين الودائع الفيدرالية ، وأذون الخزانة ، وشهادات الإيداع.
العوامل الرئيسية في الحفاظ على رأس المال
1. مستويات المخاطرة والتقلب
المستثمرون الذين يتطلعون إلى تبني استراتيجية استثمار للحفاظ على رأس المال يكرهون المخاطرة بشكل عام ، بمعنى أنهم يرغبون في الاستثمار في الخيار الأقل خطورة. ذلك لأن هؤلاء المستثمرين يتطلعون إلى الاستثمار بهدف وحيد هو الحفاظ على رأس مالهم. إنهم لا يرون إمكانية نمو رأسمالهم في المستقبل القريب ويريدون ببساطة الاحتفاظ أو الحفاظ على أكبر قدر ممكن منه ، مع تجنب أي خسارة محتملة للقيمة.
2. سلامة واستقرار الاستثمارات
نظرًا لأن المستثمرين يبحثون فقط عن استثمارات ذات حد أدنى من المخاطر وأقل تقلبات ، فإن التقلبات هي مقياس لمعدل التقلبات في سعر الورقة المالية بمرور الوقت. يشير إلى مستوى الخطر المرتبط بتغيرات سعر الورقة المالية. يحسب المستثمرون والمتداولون تقلبات الأمن لتقييم التغيرات السابقة في الأسعار ، وأصبحت سلامة الاستثمارات واستقرارها على المدى الطويل من المحددات الرئيسية في قراراتهم الاستثمارية. ومن ثم ، فإنهم غالبًا ما يستقرون على خيارات الاستثمار الأكثر أمانًا مثل التحقق المؤمَّن و / أو حسابات التوفير ، والسندات الحكومية ، سندات الخزانة الأمريكية لمدة 10 سنوات. ويأتي مع استحقاق 10 سنوات.يدفع فائدة لحاملها كل ستة أشهر بسعر فائدة ثابت يتم تحديده عند الإصدار الأولي. وحسابات سوق المال وأذون الخزانة وشهادات الإيداع والحسابات المعدلة حسب التضخم. ذلك لأنها من أكثر الاستثمارات أمانًا وتتمتع بأعلى قدر من الاستقرار.
جيل العوائد
يهدف الحفاظ على رأس المال إلى حماية ما يمتلكه المستثمر بالفعل ، أي الحفاظ على القيمة الاسمية لرأس المال الحالي. إنها استراتيجية شبكة أمان ، وبالتالي لا يتم تحفيز الجميع لتحقيق أرباح وفيرة مقابل تحمل المخاطر. لا يهم حقًا مستوى العوائد التي يولدها الاستثمار كثيرًا ، طالما أنه يحافظ على رأس المال ويقلل من خسارة القيمة.
يولد الحفاظ على رأس المال ، كاستراتيجية استثمار ، عوائد ضئيلة للغاية. إنها تسعى إلى حماية المستثمر من تقلبات السوق بدلاً من تحقيق أرباح كبيرة لهم. ومن ثم ، عادة ما يتم تبنيه من قبل المستثمرين ذوي الدخل الثابت. أيضًا ، من الشائع أيضًا بين المتقاعدين الذين يرغبون في الاحتفاظ بما يمتلكونه حاليًا لتغطية نفقات معيشتهم في المستقبل.
حدود الحفاظ على رأس المال
1. فقدان التوافر
في ظل ظروف السوق المتقلبة اليوم والظروف الاقتصادية المتقلبة باستمرار ، فإن "سلامة" جميع أنواع استراتيجيات الاستثمار موضع تساؤل باستمرار ، وهناك قدر من المخاطر المرتبطة بكل استراتيجية. ومن ثم ، في عالم الاقتصاد الديناميكي الحالي ، أصبح من الممكن أقل فأكثر تقديم استثمارات تحافظ على رأس المال. ومن ثم ، هناك خسارة عامة في توافر خيارات استثمار آمنة ومستقرة ومتجنبة للمخاطر وتحافظ على رأس المال.
2. عوائد قليلة جدا إلى ما يقرب من الصفر
لقد أصبح من الصعب بشكل متزايد على خيارات الاستثمار للحفاظ على رأس المال أن تقدم عائدًا جيدًا ، بسبب استمرار عدم اليقين وظروف السوق المتقلبة باستمرار. نتيجة لذلك ، فإن معظم خيارات الاستثمار بالكاد قادرة على توليد عوائد. تقدم مثل هذه الاستثمارات في سوق اليوم عوائد قليلة جدًا تقترب من الصفر.
3. التضخم
نظرًا لأن بعض الاستثمارات من المحتمل أن تقدم عوائد منخفضة جدًا ، قريبة من الصفر ، فإن المستثمرين بالكاد قادرين على التعامل مع معدل التضخم المتزايد. التضخم التضخم هو مفهوم اقتصادي يشير إلى الزيادات في مستوى أسعار السلع خلال فترة زمنية محددة. يشير الارتفاع في مستوى السعر إلى أن العملة في اقتصاد معين تفقد القوة الشرائية (على سبيل المثال ، يمكن شراء أقل بنفس المبلغ من المال). الناشئة عن الظروف الاقتصادية الديناميكية اليوم. نظرًا لأن الحفاظ على رأس المال لا يمكن أن يحافظ على مستويات التضخم الأخيرة ، فإنه غير قادر على تحقيق الغرض منه ويفشل في الحفاظ على القوة الشرائية لرأس المال.
عادة ما يكون ذلك لأن الاستثمار ينتهي به الأمر إلى توليد عوائد حقيقية سلبية بعد تعديل معدلات التضخم. وبالتالي ، فإن افتقارها إلى التوافر يزيد ويثبط عزيمة المستثمرين أكثر.
مثال واقعي: خيارات الاستثمار المؤمنة من قبل الحكومة
في أوقات السوق المضطربة الحالية حيث أصبح من الصعب على المستثمرين الحفاظ على رأس مالهم ، تقدم حكومة الولايات المتحدة خيارات استثمار مؤمن. يتم تعديل هذه الخيارات وفقًا للتضخم من أجل تجنب قيود الحفاظ على رأس المال الموجود اليوم.
من المؤسسة الفيدرالية للتأمين على الودائع (FDIC) ، يمكن للمستثمرين الذين يكرهون المخاطرة الاستفادة من شهادات الودائع المؤمنة من قبل FDIC ، وحسابات التوفير والحسابات المؤمنة من قبل FDIC ، وحتى سندات الخزانة الأمريكية المؤمنة من قبل FDIC. تعمل الخيارات على الحد من إساءة استخدام التضخم على أدوات استثمار معينة.
قراءات ذات صلة
تقدم Finance شهادة محلل التقييم والنمذجة المالية (FMVA) ™ FMVA ، انضم إلى أكثر من 350600 طالب يعملون في شركات مثل Amazon و JP Morgan و Ferrari لمن يتطلعون إلى الارتقاء بمهنهم إلى المستوى التالي. لمواصلة التعلم والتقدم في حياتك المهنية ، ستكون الموارد التالية مفيدة:
- الاستثمار: دليل المبتدئين الاستثمار: دليل المبتدئين ، سيعلمك دليل الاستثمار للمبتدئين في التمويل أساسيات الاستثمار وكيفية البدء. تعرف على الاستراتيجيات والتقنيات المختلفة للتداول ، وحول الأسواق المالية المختلفة التي يمكنك الاستثمار فيها.
- المؤسسة الفيدرالية للتأمين على الودائع (FDIC) المؤسسة الفيدرالية للتأمين على الودائع (FDIC) المؤسسة الفيدرالية للتأمين على الودائع (FDIC) هي مؤسسة حكومية توفر تأمينًا على الودائع ضد فشل البنك. الجسد خُلق
- اللاعبون الرئيسيون في أسواق رأس المال اللاعبون الرئيسيون في أسواق رأس المال في هذه المقالة ، نقدم لمحة عامة عن اللاعبين الرئيسيين وأدوارهم في أسواق رأس المال. تتكون أسواق رأس المال من نوعين من الأسواق: الأولية والثانوية. سيوفر هذا الدليل لمحة عامة عن جميع الشركات والمهن الرئيسية في أسواق رأس المال.
- العائد على الاستثمار (ROI) العائد على الاستثمار (ROI) العائد على الاستثمار (ROI) هو مقياس أداء يستخدم لتقييم عوائد الاستثمار أو مقارنة كفاءة الاستثمارات المختلفة.