صافي الدخل بعد الضريبة (NIAT) هو أرباح الكيان بعد خصم جميع النفقات والضرائب في الفترة المالية. يشار إلى NIAT أيضًا على أنه ربحية الشركة.
ملخص
- صافي الدخل بعد الضريبة (NIAT) هو أرباح الكيان بعد خصم جميع النفقات والضرائب. يشار إليها أيضًا باسم الربحية النهائية.
- كثيرا ما يستخدم NIAT في تحليل النسبة لتحديد ربحية الشركة.
- يتم إعادة استثمار صافي الدخل بعد الضريبة في الشركة ، أو دفعه في أرباح الأسهم ، أو يتم استخدامه للحصول على أسهم الخزينة.
كيف يحسب صافي الدخل بعد الضريبة؟
يتضمن حساب صافي الدخل بعد الضريبة خصم جميع النفقات والتكاليف من الإيرادات في فترة مالية معينة. المصاريف والتكاليف هي كما يلي:
تكلفة البضائع المباعة (COGS)
تكلفة البضائع المباعة (COGS) هي القيمة الدفترية للبضائع المباعة في فترة معينة. يعتمد تسجيل تكلفة البضائع المباعة على طريقة تقييم المخزون المطبقة. مبادئ المحاسبة المقبولة عمومًا (GAAP) GAAP GAAP ، أو مبادئ المحاسبة المقبولة عمومًا ، هي مجموعة معترف بها بشكل عام من القواعد والإجراءات المصممة للتحكم في محاسبة الشركات والتقارير المالية. GAAP عبارة عن مجموعة شاملة من الممارسات المحاسبية التي تم تطويرها بشكل مشترك من قبل مجلس معايير المحاسبة المالية (FASB) وتملي أنه يمكن تقييم المخزون عبر طريقة تحديد محددة أو متوسط التكلفة أو طريقة الوارد أولاً يصرف أولاً.
بيع ، مصاريف عمومية وإدارية (SG & A)
تتكون مصروفات SG&A من التكاليف المباشرة والتكاليف غير المباشرة والتكاليف العامة التي تعتبر أساسية لعمليات الشركة اليومية. على سبيل المثال ، تعتبر العمولات والرواتب والتأمين والتوريدات أمثلة على البيع والنفقات العامة والإدارية. بدلاً من ذلك ، يُشار إلى حساب SG&A أيضًا بمصروفات التشغيل.
الاستهلاك
اقتناء الأصول الملموسة الأصول الملموسة هي أصول ذات شكل مادي وقيمتها. تشمل الأمثلة الممتلكات والآلات والمعدات. يمكن رؤية الأصول الملموسة والشعور بها ويمكن أن تتلف بسبب حريق أو كارثة طبيعية أو حادث. الأصول غير الملموسة ، من ناحية أخرى ، تفتقر إلى الشكل المادي وتتكون من أشياء مثل الملكية الفكرية مثل معدات الوقاية الشخصية والممتلكات ، تتدهور مع الاستخدام وتتلاشى في النهاية يحاول المحاسبون تخصيص تكلفة التدهور هذه على أفضل وجه عبر العمر الإنتاجي للأصل من أجل تمثيل قيمة الأصل بأمانة.
مصروفات الفوائد
تشير مصروفات الفائدة إلى تكلفة الاقتراض للمدين. يتم استحقاقها وصرفها بمرور الوقت. تتكون كل دفعة دين من سداد أصل الدين ومصاريف الفائدة.
صافي الدخل بعد الضريبة في تحليل النسبة
غالبًا ما يستخدم صافي الدخل بعد الضريبة فيما يتعلق بأرصدة الحسابات الأخرى لتفسير قدرة الشركة على تحقيق الربح. هناك طريقتان أساسيتان لاستخدام صافي الدخل بعد الضريبة في تحليل لتفسير ربحية الشركة.
أولاً ، من خلال حساب نسب العائد ، يمكن للمحللين تحديد قدرة الشركة على تحقيق ربح بالنظر إلى استثمارات الأصول وتمويل الأسهم. ثانياً ، يمكن تقييم الربحية بالنسبة للإيرادات المتولدة.
العائد على الأصول
يُظهر العائد على الأصول (ROA) نسبة صافي الدخل بعد الضريبة بالنسبة إلى إجمالي رصيد أصول الشركة خلال فترة معينة. يوضح تطبيق ROA مقدار الربح بعد خصم الضرائب الذي تكسبه الشركة مقابل كل دولار من الأصول التي تمتلكها. كلما انخفض الربح بعد خصم الضرائب إلى إجمالي رصيد الأصول ، زادت كثافة الأصول.
العائد على حقوق الملكية
يعبر العائد على حقوق الملكية (ROE) عن صافي الدخل بعد الضريبة كنسبة من حقوق المساهمين خلال فترة معينة. العائد على حقوق الملكية هو ببساطة معدل العائد الذي تحققه الشركة من خلال زيادة رأس مالها. يتم استخدامه بشكل متكرر في تحليل الربحية للإشارة إلى قدرة الشركة على جني الأرباح دون استخدام الديون.
هامش صافي الربح
يشير هامش الربح الصافي إلى ربحية الشركة. هي نسبة صافي الدخل بعد الضريبة إلى إجمالي المبيعات خلال فترة معينة. يشير هامش الربح الصافي إلى النسبة المئوية للإيرادات التي تمثل ربحًا ، وبالتالي ، يوضح مدى كفاءة الشركة في تحويل المبيعات إلى أرباح بعد الضرائب.
ما هو صافي الدخل بعد الضريبة المستخدمة؟
هناك ثلاث طرق أساسية لاستخدام صافي الدخل بعد الضريبة:
1. إعادة الاستثمار
يمكن للشركات أن تختار إعادة استثمار صافي الدخل بعد الضريبة في الشركة. غالبًا ما يشير للمستثمرين عن آفاق نمو قوية للشركة. على وجه التحديد ، يعتقد المستثمرون أن الشركة تحتفظ بمشاريع ذات قيمة حالية صافية إيجابية في طور الإعداد ويمكنها تحقيق عوائد إضافية على استثماراتهم.
2. توزيعات الأرباح
يمكن أن تكون توزيعات الأرباح خاصية جذابة للغاية لملكية الأسهم للمستثمرين الذين يقدرون التدفقات النقدية بدلاً من آفاق النمو. علاوة على ذلك ، فإن الشركة التي تدفع أرباحًا ثابتة بشكل عام تكون مستقرة للغاية. ومع ذلك ، يرى بعض المستثمرين أن توزيعات الأرباح ترمز إلى أن الشركة تفتقر إلى مشاريع صافي القيمة الحالية الإيجابية في طور الإعداد.
3. إعادة شراء الأسهم
تُعرف إعادة شراء الأسهم بإصدار أسهم سلبي ، ويتم الاحتفاظ بالأسهم في خزانة الشركة. تشير الزيادة في مخزون الخزانة إلى انخفاض في عدد الأسهم القائمة.
هناك سببان رئيسيان لقيام شركة ما بشراء أسهمها في السوق الثانوية السوق الثانوية السوق الثانوية حيث يقوم المستثمرون بشراء وبيع الأوراق المالية من مستثمرين آخرين. أمثلة: بورصة نيويورك (NYSE) ، بورصة لندن (LSE). . أولاً ، يمكن أن تحاول الشركة منع الشركات الأخرى من أخذ حصة مسيطرة في الأسهم. ثانيًا ، يمكن أن تحاول الشركة رفع سعر السهم عن طريق تقليل المعروض من الأسهم القائمة في السوق.
مصادر إضافية
Finance هو المزود الرسمي للشهادة العالمية المعتمدة لمحلل الائتمان والمصرفية (CBCA) ™ CBCA اعتماد محلل الائتمان والائتمان المعتمد (CBCA) ™ هو معيار عالمي لمحللي الائتمان الذي يغطي التمويل والمحاسبة وتحليل الائتمان وتحليل التدفق النقدي ونمذجة العهد وسداد القروض والمزيد. برنامج شهادة ، مصمم لمساعدة أي شخص في أن يصبح محلل مالي على مستوى عالمي. لمواصلة تطوير حياتك المهنية ، ستكون الموارد الإضافية أدناه مفيدة:
- مخزون الخزانة مخزون الخزانة ، أو الأسهم المعاد شراؤها ، هي جزء من الأسهم المستحقة التي تم إصدارها مسبقًا والتي قامت الشركة بإعادة شرائها أو إعادة شرائها من المساهمين. وبعد ذلك تحتفظ الشركة بهذه الأسهم المعاد شراؤها لتصرفها بنفسها. يمكنهم إما أن يظلوا في حوزة الشركة أو يمكن للشركة التقاعد من الأسهم
- توزيعات الأرباح مقابل إعادة شراء الأسهم / إعادة الشراء توزيعات الأرباح مقابل إعادة شراء الأسهم / إعادة الشراء يستثمر المساهمون في الشركات المتداولة علنًا لزيادة رأس المال والدخل. هناك طريقتان رئيسيتان تقوم بهما الشركة بإعادة الأرباح لمساهميها - توزيعات الأرباح النقدية وإعادة شراء الأسهم. تختلف الأسباب الكامنة وراء القرار الاستراتيجي بشأن توزيعات الأرباح مقابل إعادة شراء الأسهم من شركة إلى أخرى
- تحليل النسبة تحليل النسبة يشير تحليل النسبة إلى تحليل أجزاء مختلفة من المعلومات المالية في البيانات المالية للشركة. يتم استخدامها بشكل أساسي من قبل المحللين الخارجيين لتحديد جوانب مختلفة من الأعمال ، مثل الربحية والسيولة والملاءة.
- صافي القيمة الحالية (NPV) صافي القيمة الحالية (NPV) صافي القيمة الحالية (NPV) هو قيمة جميع التدفقات النقدية المستقبلية (الإيجابية والسلبية) على مدى العمر الكامل للاستثمار المخصوم حتى الوقت الحاضر. يعد تحليل NPV شكلاً من أشكال التقييم الجوهري ويستخدم على نطاق واسع عبر التمويل والمحاسبة لتحديد قيمة الأعمال وأمن الاستثمار ،