صندوق الرهن - المساهمة في تجمع خاص في الأسهم الخاصة

صندوق التعهد هو شكل من أشكال الاستثمار في الأسهم الخاصة. صناديق الملكية الخاصة. صناديق الأسهم الخاصة هي مجمعات من رأس المال يتم استثمارها في الشركات التي تمثل فرصة لتحقيق معدل عائد مرتفع. تأتي مع ثابت يسمح للأعضاء بمتابعة أهداف استثمارية محددة من خلال المساهمة بالأموال في مجموعة معينة. إنه مشابه لأنواع أخرى من الاستثمارات باستثناء أن المستثمرين في صندوق الرهن يتمتعون بخيار توفير الأموال لصفقات استثمارية محددة. يقدم المستثمرون التزامًا برأس المال لفريق الاستثمار خمس وظائف ذات أعلى رواتب في الصناعة المالية ، ونأمل أن تستمتع بهذا الدليل لخمس وظائف ذات أعلى رواتب في الصناعة المالية. الصناعة المالية هي بسهولة واحدة من أكثر الصناعات تنافسية عندما يتعلق الأمر بالعثور على وظيفة. هذا صحيح حتى فيما يتعلق بمناصب المبتدئين ،نظرًا لأنه لم يُسمع به تمامًا تقريبًا لبناء حياة مهنية ناجحة في إجراء استثمارات بمعايير محددة محددة مسبقًا. يوافقون على كل معاملة ، ويمكنهم أن يقرروا ما إذا كان ينبغي متابعة كل معاملة بشكل مستقل أو دفعة واحدة. يعمل صندوق التعهدات على القضاء على بعض المخاطر التي تؤثر على صناديق الاستثمار التقليدية.

صندوق الرهن

أصبحت صناديق التعهدات شائعة بعد فقاعة الدوت كوم. في ذلك الوقت ، استخدم المستثمرون الشكل التقليدي للاستثمار حيث ساهم المستثمرون بالأموال في تجمع واحد يديره مدير الصندوق. مدير الصندوق مدير المحافظ يدير مديرو المحافظ المحافظ الاستثمارية باستخدام عملية إدارة المحافظ المكونة من ست خطوات. تعرف على ما يفعله مدير المحفظة بالضبط في هذا الدليل. مديرو المحافظ هم من المهنيين الذين يديرون المحافظ الاستثمارية بهدف تحقيق أهداف عملائهم الاستثمارية. سوف تستثمر بعد ذلك في المحافظ التي قررت المجموعة عليها ، بدلاً من ما كان كل مستثمر مهتمًا به. يسمح شكل صندوق التعهد للمستثمرين باختيار المشاركة في فرصة استثمارية على أساس كل صفقة على حدة.يفضل المستثمرون الشكل الذي يشككون في الاستثمار في قطاعات ليسوا على دراية بها.

كيف يعمل صندوق الرهن

إدارة أموال التعهدات

يتم إنشاء صناديق التعهد لمتابعة الاستثمارات في مجموعة متنوعة من الصناعات والقطاعات التي تحقق معدل عائد أعلى ، مثل العقارات والطاقة. تتم إدارة الصناديق من قبل فريق من المستثمرين الملاك ذوي الخبرة ، سواء كانوا مستثمرين سابقين أو مستثمرين خارقين حاليين يعمل أعضاء الفريق كشركاء عامين ويتولون المهام الإدارية للصندوق. تتضمن بعض الوظائف تحديد المصادر ، والتدقيق ، وتقديم الأفكار الاستثمارية إلى مستثمري صندوق التعهدات ، وإعداد المستندات القانونية ، والتواصل ، وتقديم دعم ما بعد الاستثمار لضمان سير الاستثمارات بسلاسة.

على عكس الصناديق الاستثمارية التقليدية ، فإن صندوق التعهدات لا يدير مجمعًا أعمى. بدلاً من ذلك ، يقوم بتمويل الفرص الاستثمارية وفحصها وتقديمها للمستثمرين. يقوم مستثمرو صندوق التعهدات بعد ذلك بمراجعة الصفقات الممنوحة لهم وتحديد الصفقات التي سيتم الاستثمار فيها. تختلف الممارسة عن تنسيق صندوق الاستثمار المجازف التقليدي حيث يتمتع المستثمرون بمدخلات محدودة في فرص الاستثمار التي يمكن الاستثمار فيها والتشغيل اليومي للصندوق. يوفر صندوق التعهدات قدرًا كبيرًا من التحكم في كيفية ومكان إجراء الاستثمارات.

عملية الموافقة

يشتمل كل صندوق تعهد على لجنة مراجعة الصفقات التي تدقق في عروض الصفقات الشهرية للحصول على الصفقات الواعدة. من الناحية المثالية ، تجتمع اللجنة مع الشركات عالية النمو ، وتجري عملية العناية الواجبة الأولية. ويختار أفضل الصفقات التي تقع ضمن شريحة الاستثمار للمستثمرين. ثم تقوم اللجنة بإعداد ملخصات تنفيذية لكل صفقة وإرسالها إلى مستثمري الصندوق. يُمنح المستثمرون نافذة لمراجعة الصفقات والرد على الشركاء العامين للصناديق بالصفقات التي يهتمون بها.

قد تستغرق فترة مراجعة الصفقة عدة أيام إلى بضعة أسابيع. ثم يمضي الشركاء العموميون قدما ويقومون بالاستثمارات التي يحددها المستثمرون. إذا كانت هناك حالات يمكن فيها دمج مجموعات المستثمرين للاستثمار في شركة واحدة ، يميل الشركاء العموميون إلى إنشاء شراكة محدودة منفصلة للاستثمار في تلك الشركة المعينة. ثم يتم إدراج المستثمرين في الكيان الجديد كشركاء محدودين.

عيوب

حتى مع الفوائد التي تتمتع بها صناديق التعهدات ، هناك أيضًا عيوب قد تجعلها أقل جاذبية مقارنة بأساليب الاستثمار التقليدية. أحد هذه القيود هو أن المستثمرين سيحتاجون إلى مزيد من الوقت لفحص وتحديد ما إذا كانوا سيستثمرون أموالهم في صفقة معينة أم لا. يؤثر على كفاءة الصندوق لأن بعض الصفقات تتطلب إجراءات سريعة بسبب ضيق الوقت. في أشكال الصناديق التقليدية ، يتخذ مديرو الصناديق هذه القرارات دون انتظار مدخلات المستثمرين بالضرورة. هذا يسمح لهم بإغلاق الصفقات بسرعة أكبر بينما لا تزال صناديق التعهد تفحص فرص الاستثمار.

كيف تنضم إلى صندوق رهن

عملية القبول

وضعت معظم صناديق التعهدات عملية قبول أقل صرامة للمستثمرين الجدد. تتمثل الخطوة الأساسية لتصبح عضوًا في إكمال استبيان المستثمر الذي يتطلب تفاصيل المستثمر ، وملف الاستثمار ، وحجم استثماراته ، والتفاصيل الأخرى الخاصة بصناديق التعهد المختلفة. الاستبيان ومتطلبات الاعتماد مطلوبة لتحديد تاريخ استثمارات المستثمر ، والمحافظ الاستثمارية المفضلة ، ومستويات تحمل المخاطر.

رسوم الإدارة السنوية

بعد قبول المستثمرين في صندوق الرهن ، يتعين عليهم دفع رسوم الإدارة السنوية. عادة ، تتراوح الرسوم من 5000 دولار إلى 10000 دولار في السنة ويمكن أن ترتفع في بعض الأحيان ، اعتمادًا على الشركة. تُستخدم الرسوم لتغطية التكاليف الإدارية الأساسية ونفقات التشغيل ، وللتخلص من المستثمرين غير الملتزمين بإجراء استثمارات المرحلة الأولية. الحجة هنا هي أنه إذا كان بإمكان المستثمر المحتمل دفع مثل هذه الرسوم السنوية ، فيجب أن يكون في وضع يسمح له بجني 100000 دولار إلى 500000 دولار في استثمارات ملاك من اختياره. يُمنح الأعضاء الذين دفعوا في وقت سابق رسوم الإدارة السنوية حق الوصول إلى تدفق صفقات صندوق التعهدات.

صندوق التعهدات مقابل الأموال المجمعة

يوفر صندوق التعهدات ميزة وضع قرارات الاستثمار في أيدي المستثمرين الأفراد ، بدلاً من إجبار المستثمرين على الاستثمار في الأفكار التي ترغب الغالبية في الاستثمار فيها. إذا اختار غالبية المستثمرين الاستثمار في محفظة واحدة ، فإن المستثمرين الذين لا يقومون بذلك يمكن للمهتمين بالاستثمار أن يقرروا البقاء بعيدًا والاستثمار في مجموعة مختلفة.

من ناحية أخرى ، تعتبر المجمعات العمياء نوعًا من صناديق الأسهم الخاصة حيث يساهم المستثمرون في الصندوق ويكون مدير الصندوق مكلفًا بتحديد وفحص واختيار ما ومتى يتم إجراء الاستثمارات. يفتقر المستثمرون الذين يساهمون في الصندوق إلى المدخلات في الصندوق لأن مديري الصناديق يتخذون قرارات الاستثمار. كانت الصناديق المجمعة العمياء أكثر شيوعًا في الثمانينيات والتسعينيات ، لكن المستثمرين بدأوا في تجنبها بعد فقاعة الدوت كوم. تمنح صناديق التعهدات للمستثمرين حرية اختيار نوع الصفقات التي يستثمرون فيها ، وهو أمر كان ينقصه الصناديق المجمعة العمياء.

قراءات ذات صلة

شكرًا لك على قراءة الشرح المالي لصندوق التعهدات. Finance هو المزود الرسمي للشهادة العالمية لمحلل التقييم والنمذجة المالية (FMVA) ™ FMVA ، انضم إلى أكثر من 350600 طالب يعملون في شركات مثل Amazon و JP Morgan و Ferrari ، وهو برنامج مصمم لمساعدة أي شخص على أن يصبح محللًا ماليًا على مستوى عالمي . لمواصلة تطوير حياتك المهنية ، ستكون الموارد الإضافية أدناه مفيدة:

  • صندوق الأموال (FOF) صندوق الصناديق (FOF) صندوق الصناديق (FOF) هو أداة استثمارية حيث يستثمر الصندوق في محفظة تتكون من أسهم صناديق أخرى بدلاً من ذلك.
  • الملكية الخاصة مقابل صناديق التحوط الملكية الخاصة مقابل صندوق التحوط قارن الأسهم الخاصة مقابل صندوق التحوط من حيث المستثمرين ، والمخاطر ، والسيولة ، والأفق الزمني ، وهيكل التعويضات ، والوظائف والمزيد من إيجابيات وسلبيات كل منهما
  • بنوك الاستثمار البوتيكية بنوك الاستثمار بوتيك بنوك الاستثمار هي شركات أصغر لا تقدم عادةً خدمات مصرفية استثمارية كاملة الخدمات ، ولكنها تقدم خدمة مالية استثمارية واحدة على الأقل. غالبًا ما يكون للبنوك الصغيرة وجود محلي أو إقليمي فقط ، على الرغم من أن بعضها يعمل على مستوى العالم. قائمة البنوك الاستثمارية البوتيكة
  • الاستثمار: دليل المبتدئين الاستثمار: دليل المبتدئين ، سيعلمك دليل الاستثمار للمبتدئين في التمويل أساسيات الاستثمار وكيفية البدء. تعرف على الاستراتيجيات والتقنيات المختلفة للتداول ، وحول الأسواق المالية المختلفة التي يمكنك الاستثمار فيها.