يشير مؤشر السوق إلى مجموعة من الأوراق المالية التي تمثل قسمًا معينًا من سوق الأوراق المالية سوق الأوراق المالية. يشير سوق الأسهم إلى الأسواق العامة الموجودة لإصدار وشراء وبيع الأسهم التي يتم تداولها في البورصة أو خارج البورصة. تمثل الأسهم ، المعروفة أيضًا باسم الأسهم ، ملكية جزئية في الشركة. غالبًا ما تأتي الأوراق المالية التي تشكل جزءًا من مؤشر معين بخصائص معينة.
ملخص
- يشير مؤشر السوق إلى محفظة الأوراق المالية التي تمثل قسمًا معينًا من سوق الأوراق المالية.
- إنها محفظة افتراضية تستمد قيمتها من قيم الأوراق المالية الأساسية الخاصة بها.
- في الولايات المتحدة ، تشمل المؤشرات الأكثر شيوعًا S&P 500 و Nasdaq Composite و Dow Jones.
ما هي منهجية المؤشر؟
منهجية المؤشر هي محفظة افتراضية تستمد قيمتها من قيم الأوراق المالية الأساسية الخاصة بها. قد تستخدم المؤشرات طرقًا مختلفة لتحديد هذه القيمة. وهذا يعني أنه يتم تعديل القيمة الفردية لكل ورقة مالية على القيمة الإجمالية للمؤشر عن طريق تعيين أوزان للأوراق المالية الفردية. قد تستند الأوزان إلى القيمة السوقية الرسملة السوقية القيمة السوقية (رأس المال السوقي) هي القيمة السوقية الأحدث لأسهم الشركة القائمة. القيمة السوقية تساوي سعر السهم الحالي مضروبًا في عدد الأسهم القائمة. غالبًا ما يستخدم المجتمع الاستثماري قيمة الرسملة السوقية لترتيب الشركات أو الإيرادات أو الأسعار ذات السعر العائم أو أسعار السوق الحقيقية.
يستخدم كل فهرس منهجية مختلفة لتحديد قيمته ، وهذا يعتمد على مزود الفهرس. على سبيل المثال ، بلومبرج باركليز هو مزود للمؤشرات في سوق السندات الأمريكية. في سوق الأسهم الأمريكية ، تشمل المؤشرات الأكثر شيوعًا S&P 500 و Nasdaq Composite و Dow Jones.
تشمل المؤشرات الثلاثة المذكورة أعلاه قيم أسهم أكبر الشركات في الولايات المتحدة. من المرجح أن يكون للمؤشرات التي يتم ترجيحها وفقًا للسعر تأثيرًا كبيرًا بسبب التغيرات في الاحتفاظ بأعلى أسعار السوق.
من ناحية أخرى ، فإن المؤشر المرجح على أساس القيمة السوقية سوف يتأثر بالتغيرات في أكبر الأسهم. درجة التأثير تخضع لخصائص مختلفة يتم أخذها في الاعتبار عند تعيين الأوزان.
ما هي الوظائف التي تؤديها مؤشرات السوق؟
تمكّن مؤشرات السوق المستثمرين من تمييز تحركات الأسعار الإجمالية في سوق الأوراق المالية. يثبت أنه وظيفي من نواح كثيرة.
1. المعايير
نظرًا لأن المستثمرين لا يمكنهم الاستثمار في مؤشر بشكل مباشر ، يجب عليهم استخدام تحركات الأسعار كمعايير عامة لتحركات أسعار الأوراق المالية الفردية. يستخدم مديرو صناديق الاستثمار المؤشرات كمعايير أثناء إجراء مقارنات الأداء واتخاذ القرارات المتعلقة بالاستثمار. وبالمثل ، قد تستخدم الصناديق المشتركة مؤشرًا كمعيار.
بالنسبة لمديري الصناديق المؤسسية ، تعمل المعايير بمثابة وكيل للأداء الفردي للصندوق. يتم استخدامها أيضًا لتحديد العمولة المدفوعة لمديري الصناديق.
2. التنويع
يفضل المستثمرون الذين لديهم محفظة متنوعة بشكل عام الاستثمار في المؤشرات على الاحتفاظ بالمخزون بشكل فردي. قد يختارون أيضًا تنويع تعرضهم لمؤشرات متعددة. ذلك لأن الاستثمار في المؤشر يمكّنهم من تحسين عائداتهم مع التعرض لأدنى درجة من المخاطر.
على سبيل المثال ، من أجل بناء محفظة متوازنة من الأسهم والسندات الأمريكية ، يجوز للمستثمر استثمار 50٪ من أمواله في مؤشر ETF لمؤشر السندات الأمريكية وبقية أمواله في S&P 500 ETF SPDR S&P 500 ETF المعيار و إيصالات الإيداع الضعيفة (SPDR) صندوق S&P 500 هو صندوق يتم تداوله في البورصة ويتتبع مؤشر سوق الأسهم S&P 500. صندوق SPDR S&P 500 ETF هو.
3. الاستثمار القطاعي
يعد استخدام مؤشرات السوق أيضًا طريقة شائعة للاستثمار في القطاعات الناشئة ذات إمكانات نمو عالية. يمكن أيضًا تقسيم القطاعات على أساس جغرافي. على سبيل المثال ، يتتبع مؤشر FTSE 100 الأسواق الناشئة والأسهم المدرجة في المملكة المتحدة.
تخلق بعض المؤشرات تركيزًا ضيقًا ومستهدفًا على السوق نظرًا لبعض الخصائص المحددة. في حالة الأوراق المالية ذات الدخل الثابت ، يمكن لمؤشر تحديد النضج.
أمثلة من العالم الحقيقي لمؤشر السوق
تشمل أمثلة المؤشرات الرائدة في جميع أنحاء العالم ما يلي:
- S&P 500 - أكبر 500 سهم في الولايات المتحدة الأمريكية
- متوسط داو جونز الصناعي - أعلى 30 سهمًا في الولايات المتحدة
- Nasdaq Composite NASDAQ Composite إن NASDAQ Composite هو مؤشر لأكثر من 3000 سهم عادي مدرج في سوق الأوراق المالية NASDAQ. المؤشر هو أحد أكثر المؤشرات متابعة في - جميع الأوراق المالية المدرجة في بورصة ناسداك
- S&P 100 - أكبر 100 سهم في الولايات المتحدة الأمريكية
- Russell 1000 - أعلى 100 سهم في الولايات المتحدة الأمريكية
- S&P 400 - أكبر 400 سهم في الولايات المتحدة الأمريكية
- Russell Mid-Cap - أصغر 800 شركة جزء من Russell 1000
- FTSE 250 - من 101 إلى 350 من أكبر الأسهم المدرجة في FTSE
- NIFTY 50 - أكبر 50 سهمًا في NSE في الهند
مصادر إضافية
Finance هو المزود الرسمي للشهادة العالمية المعتمدة لمحلل الائتمان والمصرفية (CBCA) ™ CBCA اعتماد محلل الائتمان والائتمان المعتمد (CBCA) ™ هو معيار عالمي لمحللي الائتمان الذي يغطي التمويل والمحاسبة وتحليل الائتمان وتحليل التدفق النقدي ونمذجة العهد وسداد القروض وغير ذلك. برنامج شهادة ، مصمم لمساعدة أي شخص في أن يصبح محلل مالي على مستوى عالمي. لمواصلة تطوير حياتك المهنية ، ستكون الموارد الإضافية أدناه مفيدة:
- متوسط داو جونز الصناعي (DJIA) متوسط داو جونز الصناعي (DJIA) يعد متوسط داو جونز الصناعي (DJIA) ، والذي يشار إليه أيضًا باسم "داو جونز" أو ببساطة "داو" ، أحد أكثر المعدلات شهرة وشهرة على نطاق واسع مؤشرات سوق الأسهم
- ستاندرد آند بورز ستاندرد آند بورز - ستاندرد آند بورز ستاندرد آند بورز (S&P) هي شركة رائدة في السوق في توفير تحليل السوق المالية ، لا سيما في توفير المعايير والقابلة للاستثمار
- مؤشرات FTSE مؤشرات FTSE تشير مؤشرات FTSE إلى العديد من مؤشرات سوق الأسهم البريطانية الرئيسية. توفر المؤشرات لمحللي السوق والمستثمرين مقياسًا لمراقبة سوق الأسهم بشكل عام. على وجه التحديد ، تمثل مؤشرات FTSE (Financial Times Stock Exchange) الأسهم المتداولة في بورصة لندن (LSE). تعكس أداء أسهم المملكة المتحدة
- المؤشر الموزون للرسملة - الرسملة - المؤشر المرجّح بالرسملة (cap-weighted index، CWI) هو نوع من مؤشرات سوق الأوراق المالية يتم فيه ترجيح كل عنصر من عناصر المؤشر بالنسبة إلى إجمالي القيمة السوقية. في مؤشر مرجح من حيث القيمة السوقية ، تمارس الشركات ذات القيمة السوقية الأكبر تأثيرًا أكبر على قيمة المؤشر.